07 апреля 2020
EURUSD
Во вторник курс EURUSD значительно вырос благодаря опубликованным сильным экономическим данным по ЕС и Германии. Евро активно начал дорожать во второй половине сессии на фоне слабеющего доллара из-за миграционной политики президента США. Тем временем, в Германии за январь сократилось число безработных на 26 тысяч против прогноза 5 тысяч, уровень безработицы снизился с 6% до 5,9%. Квартальный ВВП по ЕС вырос до прогнозного значения 0,5%, а в годовом исчислении показатель ВВП вырос на 1,8% при прогнозе 1,7%, в то время как уровень безработицы в Еврозоне сократился до 9,6% (прогноз – рост до 9,8%).
Торговый диапазон на вчерашних торгах составил 127 пунктов (1,0684-1,0811), а по итогам дня евро вырос против доллара на 104 пункта. Сегодняшняя сессия должна быть не менее интересной, так как ожидаются публикации данных по производственным секторам ЕС и США, индекс постепенного разгона инфляции ISM, отчет по уровню занятости от ADP в 15:15 ЕЕТ, а в 21:00 состоится заседание ФРС, на котором, скорее всего, уровень процентной ставки оставят на прежней отметке – 0,75%.
Таким образом:
Наиболее вероятный сценарий: снижение пары EURUSD к уровню 1,07
Наименее вероятный сценарий: рост пары к уровню 1,0880
USDRUB
На прошедшей сессии пара USDRUB сохранила узкий торговый диапазон, сократившийся до 34 копеек, а участники рынка по-прежнему пребывают в ожидании пятничного заседания ЦБ России. Большинство уверено, что регулятор сохранит ключевую ставку на уровне 10%, а повышенный интерес вызовут комментарии Минфина относительно планов по покупке валюты на февраль. Сокращение продаж экспортной выручки после завершения налогового периода лишило поддержки рубля, который незначительно подешевел в течение вторника. Возобновившийся рост нефти поддержал рубль, однако после закрытия торгов по USDRUB нефть отскочила обратно к $55,40 за баррель, где продолжает консолидироваться до сих пор.
Прошедшие торги пара провела в диапазоне 59,80-60,14, подорожав на 12 копеек до 60,04 по итогам дня. Старт валютных интервенций негативно отразится на стоимости рубля, который может подешеветь на 5-7% в ближайшие пару недель. Скорее всего, возврат выше 60,16 усилит восходящую коррекцию уже сегодня.
Таким образом:
Наиболее вероятный сценарий: рост USDRUB к отметке 60,50
Наименее вероятный сценарий: рост рубля к уровню 59,50
UKOIL
Нефть марки Brent незначительно подорожала на торгах вторника на 0,4% после двух отрицательных сессий. В течение дня прирост стоимости нефтяных фьючерсов достигал 1,9% на фоне ослабления американской валюты на рынке, однако опубликованный отчет по запасам от API спровоцировал снижение сырьевого актива к концу сессии. Согласно данным Американского института нефти, запасы выросли на 5,83 млн баррелей за прошедшую неделю, запасы в Кушинге сократились на 906 тысяч, запасы бензина выросли на 2,86 млн, а запасы дистиллятов – на 2,27 млн. Сегодня в 17:30 ЕЕТ будет опубликована официальная статистика от EIA, ожидается рост запасов сырой нефти на 3 млн баррелей, сокращение запасов в Кушинге на 200 тысяч, прирост запасов бензина и дистиллятов – на 1,5 млн и 500 тысяч соответственно.
Пока ОПЕК выполняет обязательства по сокращению добычи, в США сланцевые производители продолжают наращивать объемы частично нивелируя эффект от мер картеля. Тем не менее, многие эксперты уверены, что в конечном итоге при нынешних ценах на нефть производители с высокой себестоимостью добычи будут вытеснены рынком, что в свою очередь отразится на доле ОПЕК. Новости из Ливии негативно сказываются на динамике цен, так, согласно данным Forbes, североафриканская страна намерена к концу года увеличить добычу с нынешних 715 тысяч баррелей в день до 1,3 млн б/д, а к 2022 году – до 1,6 млн б/д. Торговый диапазон вторника составил $1,47 ($54,96-$56,43), а по итогам дня баррель Brent вырос в цене на $0,24 до $55,61.
Таким образом:
Наиболее вероятный сценарий: снижение стоимости нефти Brent к отметке $54,50
Наименее вероятный сценарий: рост цены актива к уровню $56,30
Календарь событий (Время EET):
Время |
Страна |
Событие |
Период |
Пред. |
Факт. |
Прогноз |
0:30 |
Австралия |
Индекс активности в производственном секторе от AiG |
Январь |
55,4 |
51,2 |
|
3:00 |
Китай |
Индекс деловой активности в сфере услуг |
Январь |
54,5 |
54,6 |
|
3:00 |
Китай |
Уровень деловой активности в производственной сфере NBS |
Январь |
51,4 |
51,3 |
51,2 |
10:00 |
Еврозона |
Заседание ЕЦБ |
|
|
|
|
10:55 |
Германия |
Индекс деловой активности в производственном секторе Markit |
Январь |
56,5 |
|
56,5 |
11:00 |
Еврозона |
Индекс деловой активности в производственном секторе Markit |
Январь |
55,1 |
|
55,1 |
11:30 |
Великобритания |
Индекс деловой активности в производственном секторе Markit |
Январь |
56,1 |
|
55,9 |
12:00 |
Еврозона |
Публикация прогноза экономического роста |
|
|
|
|
15:15 |
США |
Отчет ADP по уровню занятости в частном секторе |
Январь |
153К |
|
165К |
16:30 |
Канада |
Индекс деловой активности в производственном секторе RBC |
Январь |
51,8 |
|
|
16:45 |
США |
Индекс PMI Markit в производственном секторe |
Январь |
55,1 |
|
55,1 |
17:00 |
США |
Индекс деловой активности ISM в производственном секторе |
Январь |
54,7 |
|
54,5 |
17:00 |
США |
Индекс постепенного разгона инфляции от ISM |
Январь |
65,5 |
|
66 |
17:00 |
США |
Расходы на строительство (м/м) |
Декабрь |
0,9% |
|
0,3% |
17:30 |
США |
Изменение запасов нефти и нефтепродуктов от EIA (янв 27) |
Январь |
2,84М |
|
3,063M |
21:00 |
США |
Комментарий ФРС по кредитно-денежной политике |
|
|
|
|
21:00 |
США |
Решение ФРС США по процентной ставке |
|
0,75% |
|
|
Александр Максимов
Аналитик ФК AMarkets