Ежедневный обзор рынка от 31 марта 2017 года

31 марта, 2017 06:49

EURUSD

Евро продолжает дешеветь по отношению к доллару США третью сессию подряд, и в четверг цена снизилась на 92 пункта (1,0765-1,0673) при диапазоне торгов 98 пунктов (1,0671-1,0769).

Доллар США поддержали сильные фундаментальные данные. Значение годового ВВП увеличилось до 2,1% с прошлой величины 1,9%, ценовой индекс ВВП оказался лучше прогноза 2% и составил 2,1%, а основной индекс расходов на личное потребление достиг 1,3% при ожиданиях 1,2%. Небольшое давление на курс USD оказали первичные заявки на пособия по безработице за прошлую неделю, которые снизились до 258К, но при этом не соответствовали прогнозу снижения до 248К. По Еврозоне статистика не отличалась успехом. Индикатор настроений в секторе услуг снизился до 12,7 пункта при прогнозе 13,9 пункта, индикатор делового климата остался на прежнем уровне 0,82 пункта при ожиданиях роста к 0,86, индекс настроений в экономике упал до 107,9 пункта, а индекс делового оптимизма в промышленности снизился до 1,2 пункта при ожиданиях роста к 1,4 пункта. К тому же, по словам чиновников европейского Центробанка, инфляция в ЕС снова начала замедляться, и ЕЦБ едва ли в ближайшей перспективе откажется от ультрамягкой денежно-кредитной политики. Американские же чиновники, напротив, рассчитывают на 3-4 повышения ставки ФРС в текущем году, что укрепляет американца.

В пятницу из европейской статистики ожидаем индекс потребительских цен (норма ЕС) по Франции в 9:45 по мск., уровень безработицы и изменение числа безработных за март по Германии в 11:00 по мск., а также индексы потребительских цен по Еврозоне в 12:00 по мск. В пользу доллара США выйдут данные по личным доходам и расходам за февраль, ценовые и базовые индексы расходов на личное потребление в 15:30 по мск., а также индекс PMI Чикаго за март в 16:45 по мск.

Линия Стохастик расположилась в нейтральной зоне (47,81%) и направлена к границе зоны перекупленности, а индикатор MACD ниже нулевой отметки при растущих вниз барах, что дает сигнал на продажу. Полосы Боллинджера формируют расширение канала волатильности.

Таким образом:

Наиболее вероятный сценарий: снижение актива до отметки 1,0609

Наименее вероятный сценарий: рост EURUSD к уровню 1,0760

USDRUB

Рубль открылся гэпом вверх на 16 копеек (56,60-56,44) и укрепился в течение торгов по отношению к доллару США на 39 копеек (56,44-56,05) по итогам прошлой торговой сессии. Волатильность торгов составила 61 копейку (55,84-56,45).

Хорошую поддержку российской валюте оказали повышающиеся цены на нефть. Однако все же главным драйвером роста рубля явился повышенный спрос иностранных инвесторов на российские активы после распродажи облигаций ЮАР на фоне политической напряженности. Южно-африканский ранд до недавнего времени был привлекательной высокодоходной валютой в рамках стратегии carry trade для иностранных инвесторов, однако его текущая нестабильность вынуждает трейдеров на поиски новых рынков. Таким образом, доллар США упал до минимума с июля 2015 года по отношению к RUB. Российские власти при этом пытаются ослабить восходящую динамику национальной валюты при помощи интервенций, снижения ставки и покупки валюты на открытом рынке, однако пока это не приносит ощутимых результатов. Тем временем золотовалютные резервы РФ за прошлую неделю выросли до полугодового максимума $399 млрд., благодаря положительной переоценке.

Линия Стохастик близка к границе зоны перепроданности (29,42%), а индикатор MACD ниже нулевой отметки при растущих вниз барах. Сигнал на продажу может поступить в случае движения Стохастика к границе зоны перекупленности (80%), при текущем положении MACD. Полосы Боллинджера формируют расширение канала волатильности.

Таким образом:

Наиболее вероятный сценарий: снижение цены валютной пары к уровню 55,30

Наименее вероятный сценарий: рост стоимости USDRUB до отметки 56,80

UKOIL

Нефть растет третью сессию подряд. По итогам прошлой торговой сессии, цена выросла на $0,58 ($52,50-$53,08) при волатильности торгов $1,09 ($52,17-$53,26).

Нефтяные цены поддерживает готовность большинства участников ОПЕК+ продлить текущее глобальное соглашение о сокращении добычи нефти. Соблюдение Картелем условия в марте достигло 95% по расчетам Рейтер. А в феврале участники выполнили условия на 94%. Экспорт «черного золота» стран-участниц также сокращается. Оман снизил поставки в феврале на 11%, ОАЭ в марте сократили экспорт на 220 тыс. баррелей в день. Нигерия и Ливия, которые освобождены от сокращения производства, также не нарастили экспорт, а снизили на 209 тыс. баррелей в день.

В пятницу ожидаем данные Baker Hughes по числу активных буровых платформ в США в 21:00 по мск.

Стохастик расположился в нейтральной зоне (38,09%) и направлен к границе зоны перепроданности, а MACD выше нулевой отметки при растущих вверх барах, что сигнализирует об открытии длинной позиции. Полосы Боллинджера формируют расширение канала волатильности.

Таким образом:

Наиболее вероятный сценарий: рост нефти Brent до отметки $53,60

Наименее вероятный сценарий: снижение актива к уровню $52,25 за баррель

Календарь событий (Время EET):

Время

Страна

Событие

Период

Пред.

Факт.

Прогноз

01:00

Великобритания

Индекс потребительского доверия от Gfk

Март

-6

-6

 

01:30

Япония

Национальный индекс потребительских цен без учета цен на свежие продукты питания (г/г)

Февраль

0,1%

0,2%

0,2%

01:30

Япония

Национальный индекс потребительских цен (г/г)

Февраль

0,4%

0,3%

 

01:30

Япония

Национальный индекс потребительских цен без учета цен на продукты питания и энергоносители (г/г)

Февраль

0,2%

0,1%

 

01:30

Япония

Соотношение числа вакансий/претендентов

Февраль

1,43

1,43

1,43

01:30

Япония

Уровень безработицы

Февраль

3%

2,8%

3%

01:30

Япония

Расходы домохозяйств (г/г)

Февраль

-1,2%

-3,8%

-1,7%

01:30

Япония

Промышленное производство (м/м)

Апрель

-0,4%

2,0%

1,2%

01:50

Япония

Промышленное производство (г/г)

Апрель

3,7%

4,8%

 

03:00

Китай

Индекс деловой активности в сфере услуг

Март

54,2

   

03:10

Китай

Уровень деловой активности в производственной сфере NBS

Март

51,6

   

08:45

Франция

Индекс потребительских цен (норма ЕС) (г/г)

Март

1,4%

 

1,4%

10:00

Германия

Уровень безработицы

Март

5,9%

 

5,9%

10:00

Германия

Изменение числа безработных

Март

-14К

 

-10К

10:30

Великобритания

Валовой внутренний продукт (г/г)

Q4

2%

 

2%

10:30

Великобритания

Валовой внутренний продукт (кв/кв)

Q4

0,7%

 

0,7%

11:00

Еврозона

Индекс потребительских цен (г/г)

Март

2,0%

 

1,8%

11:00

Еврозона

Базовый индекс потребительских цен (г/г)

Март

0,9%

 

0,9%

14:30

США

Личные доходы (м/м)

Февраль

0,4%

 

0,4%

14:30

США

Расходы на личное потребление — Ценовой индекс (м/м)

Февраль

0,4%

   

14:30

США

Расходы на личное потребление — Базовый ценовой индекс (м/м)

Февраль

0,3%

   

14:30

США

Расходы на личное потребление — Ценовой индекс (г/г)

Февраль

1,9%

   

14:30

США

Расходы на личное потребление — Базовый ценовой индекс (г/г)

Февраль

1,7%

   

14:30

США

Личные расходы

Февраль

0,2%

 

0,2%

14:30

Канада

Валовой внутренний продукт (м/м)

Январь

0,3%

 

0,3%

15:45

США

Индекс PMI Чикаго

Март

57,4

 

56,5

 

Ирина Панина,

Аналитик ФК AMarkets

Метки:

Открыть счет Пополнить счет